Инвестициите в недвижими имоти отдавна са признати като мощен инструмент за укрепване на финансовото портфолио. Те предлагат не само ценна диверсификация, но и възможност за генериране на пасивен доход, което от своя страна допринася за по-добри коригирани спрямо риска резултати. Ето защо повечето финансови експерти препоръчват на инвеститорите да имат някаква експозиция към инвестиционни тръстове за недвижими имоти, по-известни като REITs (Real Estate Investment Trusts).
REITs предлагат уникален начин да се възползвате от предимствата на пазара на имоти, без да се налага да притежавате физически активи. В тази статия ще разгледаме един изключителен REIT, който заслужава вниманието на всеки инвеститор, както и един обещаващ борсово търгуван фонд (ETF) за инвестиции в REITs.
**Realty Income: Еталон за качество и стабилност**
Realty Income (NYSE: O) е пример за това какъв трябва да бъде един добре управляван инвестиционен тръст за недвижими имоти. Компанията притежава изключително диверсифицирано портфолио от над 15 500 имота, отдадени под наем на почти 1650 наематели в 92 различни индустрии. Фокусът им е върху инвестиции в имоти, обезпечени с дългосрочни “нетни” договори за наем с водещи световни компании. Тези договори осигуряват предсказуем и стабилен наем, тъй като наемателите поемат всички оперативни разходи по имота, включително текуща поддръжка, данъци върху имота и застраховки на сградите.
Това висококачествено портфолио се подкрепя от изключително стабилен финансов профил. Realty Income се гордее със силен инвестиционен кредитен рейтинг и консервативно съотношение на изплащане на дивиденти. Тази финансова гъвкавост им позволява да продължат да инвестират в имоти, генериращи доход, дори по време на спадове на пазара на недвижими имоти.
Комбинацията от първокласно портфолио и стабилни финанси е позволила на Realty Income да изплаща атрактивен и постоянно нарастващ месечен дивидент. Към момента дивидентната доходност на тръста е над 5%. Нещо повече, Realty Income е увеличавала дивидента си в продължение на 113 последователни тримесечия. Тази комбинация от доход и растеж е допринесла за обща годишна възвръщаемост от 13.7% от първичното публично предлагане през 1994 г. Към 20 януари 2026 г. пазарната капитализация на компанията е 57 милиарда долара, а цената на акция е 61.69 долара.
**Schwab U.S. REIT ETF: Широка диверсификация с ниски разходи**
За инвеститорите, които търсят лесен начин да получат широка експозиция към сектора на REITs, Schwab U.S. REIT ETF (NYSEMKT: SCHH) е отлична опция. Този ETF инвестира изключително в REITs, които притежават търговски недвижими имоти, като изключва ипотечните REITs. Фондът се отличава с много нисък коефициент на разходи от едва 0.07%, което го прави изключително рентабилен начин за пасивно инвестиране в REITs.
Въпреки че ETF-ът понастоящем държи над 120 REITs, той осигурява концентрирана експозиция към най-големите от тях. Десетте най-големи холдинга, сред които е и Realty Income (шестият по големина холдинг с 4.2% от активите му), съставляват почти половината от нетните активи на фонда. Въпреки тази концентрация, SCHH предлага широка диверсификация в различни REIT сектори, като здравните REITs представляват 16.6% от неговите активи.
Schwab U.S. REIT ETF също така дава възможност на инвеститорите да генерират пасивен доход, като дивидентната му доходност за последните 12 месеца е 3%. Макар че разпределенията на фонда са варирали през годините, изплащанията са се увеличили в дългосрочен план, тъй като REITs, които държи, увеличават своите дивиденти. Към 20 януари 2026 г. цената на акция на фонда е 21.51 долара.
**Предимствата на REITs за всеки инвеститор**
Независимо дали сте опитен инвеститор или тепърва навлизате в света на капиталовите пазари, както Realty Income, така и Schwab U.S. REIT ETF предлагат атрактивни възможности за добавяне на предимствата на недвижимите имоти към вашето портфолио. Realty Income е идеален за тези, които търсят доказан REIT с фокус върху пасивен доход и растеж, докато Schwab U.S. REIT ETF предоставя същите ползи с още по-голяма диверсификация. И двете опции са отличен начин да се възползвате от потенциала на сектора на недвижимите имоти.
